Galaxy lanza plataforma de trading minorista con rendimiento del 8% en desafío a Robinhood

Galaxy Digital ha lanzado GalaxyOne, una plataforma de tecnología financiera enfocada en el mercado minorista que combina cuentas de efectivo de alto rendimiento con trading de criptomonedas y acciones, posicionando a la empresa pública para competir directamente con plataformas minoristas establecidas como Robinhood y Coinbase.

La expansión minorista representa un cambio estratégico para Galaxy, que principalmente ha servido a instituciones, family offices e individuos de alto patrimonio.

La plataforma ofrece un rendimiento porcentual anual del 4% en depósitos en efectivo asegurados por la FDIC para todos los usuarios, mientras que los inversores acreditados pueden acceder a Galaxy Premium Yield que paga un APY del 8% a través de notas de inversión respaldadas por el departamento de préstamos institucionales de Galaxy, según un comunicado de prensa del lunes. Los rendimientos no son tasas promocionales sino productos continuos impulsados por la cartera de préstamos de Galaxy que supera los $1.1 mil millones, dijo la compañía.

"Hemos pasado años construyendo infraestructura de calidad institucional para servir a los inversores más sofisticados del mundo. Ahora, estamos extendiendo esa ventaja a los individuos", dijo Mike Novogratz, fundador y CEO de Galaxy en un comunicado. "Importante, GalaxyOne avanza nuestra misión de convertirnos en un proveedor de servicios financieros de espectro completo que construye productos confiables, regulados y accesibles para todos los segmentos del mercado".

La plataforma combina cuatro productos principales: Galaxy Premium Yield para inversores acreditados, cuentas de efectivo de alto rendimiento, trading de criptomonedas que cubre bitcoin, ethereum y solana, y trading sin comisiones de más de 2,000 acciones de EE.UU. y ETFs. Los usuarios pueden reinvertir automáticamente las ganancias de la cuenta de efectivo en bitcoin u otros activos cripto compatibles, creando exposición compuesta sin intervención manual.

GalaxyOne entra en un mercado de trading minorista saturado donde los actores establecidos han pasado años construyendo bases de usuarios y reconocimiento de marca. Robinhood afirma tener más de 24 millones de cuentas financiadas, mientras que Coinbase atiende aproximadamente a 108 millones de usuarios verificados globalmente. El panorama competitivo también incluye corredores tradicionales como Fidelity y Charles Schwab que han añadido capacidades de trading de criptomonedas.

La diferenciación de Galaxy se centra en productos de rendimiento no disponibles en la mayoría de los competidores. El APY del 8% para inversores acreditados requiere una inversión mínima de $25,000 con un límite de $1 millón por inversor y un límite de inversión total de $250 millones. Galaxy Premium Yield opera a través de notas de inversión emitidas por Galaxy Digital LP, generando retornos del negocio de préstamos institucionales de la compañía activo desde 2018.

La cuenta de efectivo con APY del 4%, proporcionada a través del socio bancario Cross River Bank con seguro FDIC hasta $250,000, supera significativamente las tasas ofrecidas por la mayoría de las aplicaciones financieras de consumo. El interés se acumula diariamente con pagos mensuales depositados en las cuentas de GalaxyOne.

Zac Prince, Director Gerente en Galaxy y jefe de GalaxyOne, enfatizó el respaldo institucional de la plataforma en una publicación de blog el martes. "GalaxyOne ofrece exactamente eso: una oportunidad unificada para obtener rendimiento en efectivo, operar con criptomonedas y acceder a acciones de EE.UU., todo respaldado por la disciplina financiera de Galaxy, la supervisión institucional y el equipo profesional en el que confían algunas de las instituciones más sofisticadas del mundo", dijo Prince.

Prince anteriormente fundó y dirigió BlockFi, la plataforma de préstamos cripto que se declaró en quiebra financiera en noviembre de 2022 tras la exposición al colapso de FTX. BlockFi ofrecía productos de rendimiento similares en depósitos cripto antes de que la presión regulatoria y las condiciones del mercado forzaran a la compañía a detener operaciones. Prince se unió a Galaxy en 2024.

GalaxyOne se originó como Fierce, una plataforma de trading móvil que Galaxy adquirió en 2024. La compañía se ha expandido más allá de la aplicación iOS original para incluir aplicaciones Android y web, permitiendo la gestión de portafolios a través de dispositivos. Rob Cornish, ex CEO de Fierce, continúa apoyando las operaciones como Director de Tecnología (CTO) de Galaxy.

La hoja de ruta de la plataforma incluye cuentas de negocios, servicios de staking para generación de rendimiento en activos como Solana, y productos adicionales de corretaje y préstamo. Las cuentas de jubilación, incluyendo IRAs tradicionales y Roth, están disponibles en el lanzamiento.

GalaxyOne también ofrece un programa de préstamo de acciones que permite a los clientes ganar ingresos pasivos prestando acciones elegibles. La característica refleja programas similares en corredores establecidos pero sigue siendo poco común entre plataformas nativas de cripto.

El impulso minorista llega mientras las empresas cripto apuntan cada vez más a inversores convencionales tras años enfocados en usuarios nativos de cripto. Coinbase lanzó su propio producto de rendimiento pagando 4.7% en saldos USDC, mientras que Robinhood ha expandido sus ofertas cripto más allá del simple trading de spot.

La ventaja de Galaxy radica en su infraestructura institucional existente y operaciones de préstamo, que generan rendimientos disponibles para distribución a clientes minoristas. La compañía reportó $411 millones en ingresos del segundo trimestre de 2025, demostrando escala y capacidad operativa que respalda la expansión minorista.

Sin embargo, el escrutinio regulatorio de los productos de rendimiento cripto sigue siendo intenso tras el colapso de compañías como Celsius Network, Voyager Digital y BlockFi que ofrecían servicios similares. La SEC ha acusado a múltiples plataformas de ofrecer valores no registrados a través de cuentas cripto que generan intereses.

Galaxy estructura su producto Premium Yield como notas de inversión disponibles solo para inversores acreditados, potencialmente evitando problemas regulatorios que afectaron a productos de rendimiento enfocados en minoristas. El requisito de inversor acreditado limita el mercado direccionable pero proporciona claridad regulatoria.

La plataforma enfrenta desafíos de ejecución para atraer usuarios de competidores establecidos con superior reconocimiento de marca y efectos de red. La reputación institucional de Galaxy puede no traducirse directamente en atractivo minorista, particularmente entre inversores más jóvenes atraídos por experiencias gamificadas ofrecidas por aplicaciones como Robinhood.

La monetización más allá de las tarifas de productos de rendimiento sigue siendo poco clara. El trading de acciones sin comisiones genera ingresos limitados, con la mayoría de plataformas dependiendo del pago por flujo de órdenes, intereses en saldos de efectivo, suscripciones premium u otros servicios auxiliares. La infraestructura de préstamos de Galaxy puede proporcionar oportunidades únicas de monetización no disponibles para plataformas de trading puras.

El panorama competitivo se ha intensificado a medida que los operadores tradicionales de finanzas añaden capacidades cripto mientras las empresas nativas de cripto se expanden hacia las acciones. Charles Schwab, Fidelity e Interactive Brokers ahora ofrecen trading de criptomonedas, aprovechando las relaciones existentes con clientes y experiencia regulatoria.