پیش‌نمایش درآمد Q2 سهام Moog (MOG.A): انتظارات روز جمعه

TLDR

• Moog فروش رکوردی ۱.۱۰ میلیارد دلاری در Q1 2026 ثبت کرد که نسبت به سال قبل ۲۱.۲٪ رشد داشت
• چشم‌انداز فروش کل سال ۲۰۲۶ به ۴.۳ میلیارد دلار افزایش یافت؛ راهنمای EPS به ۱۰.۲۰ دلار ارتقا پیدا کرد
• سفارشات Q1 به ۲.۳ میلیارد دلار رسید و باعث شد بک‌لاگ ۱۲ ماهه ۳۰٪ افزایش یابد و به رکورد ۳.۳ میلیارد دلار برسد
• تحلیل‌گران انتظار دارند EPS در Q2 برابر ۲.۳۶ دلار با درآمد ۱.۰۳ میلیارد دلاری باشد — کاهشی متوالی نسبت به Q1
• سه تحلیل‌گر از چهار تحلیل‌گر MOG.A را خرید ارزیابی می‌کنند و هدف قیمت اجماعی ۳۲۴.۵۰ دلار است

Moog با پشتوانه یکی از قوی‌ترین فصل‌های تاریخ خود، در حال ورود به گزارش سود فصل دوم مالی ۲۰۲۶ روز جمعه است. سؤال اکنون این است که آیا شرکت می‌تواند این شتاب را حفظ کند — یا حداقل به آن نزدیک شود.

Moog Inc., MOG-A

وال استریت انتظار دارد EPS در Q2 برابر ۲.۳۶ دلار با درآمد ۱.۰۳ میلیارد دلاری باشد. این به ترتیب نشان‌دهنده رشد سالانه ۳۵٪ و ۱۰٪ خواهد بود. اما این کاهشی نسبت به Q1 است، زمانی که Moog با ۲.۶۳ دلار به ازای هر سهم و ۱.۱۰ میلیارد دلار درآمد، برآوردها را به ترتیب ۲۲٪ و ۱۲٪ پشت سر گذاشت.

کاهش متوالی مورد انتظار بود. آنچه بیشتر اهمیت دارد این است که آیا مدیریت می‌تواند خط حاشیه سود را حفظ کند و سرمایه‌گذاران را از وضعیت بک‌لاگ مطلع سازد.

آن بک‌لاگ بخش مهمی از داستان است. سفارشات Q1 به ۲.۳ میلیارد دلار رسید و بک‌لاگ ۱۲ ماهه را ۳۰٪ افزایش داد تا به رکورد ۳.۳ میلیارد دلار برسد. چنین سطحی از دید نادر است و به شرکت تکیه‌گاهی می‌دهد زمانی که اعداد فصلی تضعیف می‌شوند.

پس از آن فصل رکوردی، Moog چشم‌انداز فروش کل سال ۲۰۲۶ را به ۴.۳ میلیارد دلار افزایش داد و راهنمای EPS تعدیل‌شده را از ۱۰.۰۰ به ۱۰.۲۰ دلار ارتقا داد. راهنمای حاشیه عملیاتی تعدیل‌شده در ۱۳.۴٪ ثابت ماند.

موفقیت‌های برنامه فضایی به داستان می‌افزایند

یکی از لحظات چشمگیر در تاریخ اخیر Moog در ۱۴۰۴/۰۱/۱۳ رخ داد، زمانی که مأموریت Artemis II با موفقیت پرتاب شد. Moog سیستم‌های کنترل بردار رانش، عملگرهای سیستم قطع پرتاب و فناوری‌های کنترل سیال را برای این مأموریت تأمین کرد.

سرمایه‌گذاران به دنبال هرگونه اطلاعاتی خواهند بود که نشان دهد آیا این نقش برجسته به قراردادهای بیشتر NASA یا کارهای فضایی تجاری تبدیل می‌شود.

شرکت همچنین اکتساب ۶۳ میلیون دلاری COTSWORKS را تکمیل کرد؛ سازنده ترانسیورهای فیبر نوری مقاوم برای برنامه‌های هوافضا و دفاعی. این معامله قابلیت‌های Moog را در پردازش داده‌های دیجیتال پهنای باند بالا برای پلتفرم‌های دفاعی فشرده گسترش می‌دهد و تحلیل‌گران می‌خواهند بدانند یکپارچه‌سازی چگونه پیش می‌رود.

رشد در هر سه بخش

گستردگی Moog در بازارهای هوافضا بخش کلیدی داستان آن بوده است. در سال مالی ۲۰۲۵، بخش فضا و دفاع ۱.۱۱۳ میلیارد دلار، هواپیمای نظامی ۸۸۸ میلیون دلار و هواپیمای تجاری ۹۰۴ میلیون دلار درآمد داشت. هر سه رشد کردند — هواپیمای تجاری با ۱۵٪ پیشتاز بود و دو بخش دیگر هر کدام ۹٪ رشد داشتند.

این نوع رشد ثابت و چند-بخشی است که سهام را در سال گذشته ۸۴٪ بالا برد و باعث شد اکنون نزدیک به بالاترین قیمت ۵۲ هفته‌ای خود یعنی ۳۵۴.۲۰ دلار معامله شود. قیمت فعلی در ۲۹۷.۴۵ دلار قرار دارد.

P/E آتی ۲۹.۶۹x و رشد پیش‌بینی‌شده EPS به میزان ۴۱٪ نشان می‌دهد که انتظارات بالا هستند. سه تحلیل‌گر از چهار تحلیل‌گر سهام را خرید ارزیابی می‌کنند با هدف قیمت اجماعی ۳۲۴.۵۰ دلار — که حدود ۹٪ صعود از سطوح فعلی را نشان می‌دهد.

برآوردهای EPS در هفته گذشته و ۶۰ روز گذشته ثابت مانده‌اند که نشان‌دهنده اعتقاد پایدار تحلیل‌گران پیش از انتشار گزارش است.

حاشیه سود ناخالص در ۲۷.۳٪ قرار دارد و توانایی شرکت برای حفظ آن در حین افزایش تولید، یک نقطه داده کلیدی روز جمعه خواهد بود.

Moog سود فصل دوم مالی ۲۰۲۶ را روز جمعه گزارش می‌دهد و تحلیل‌گران روندهای حاشیه سود، به‌روزرسانی‌های بک‌لاگ و هرگونه تجدیدنظر در راهنما را به عنوان تمرکز اصلی زیر نظر دارند.

The post Moog (MOG.A) Stock Q2 Earnings Preview: What to Expect Friday appeared first on CoinCentral.