پیش‌بینی قیمت Ethereum (ETH): فروش نهنگ‌های Ethereum به 360 میلیون دلار رسید در حالی که تکان‌های بازار قیمت را به سمت رالی فروش بیش از حد سوق می‌دهد

قیمت اتریوم امروز نزدیک به 2,980 دلار است—بیش از 21٪ در این ماه کاهش یافته—در حالی که معامله‌گران ارزیابی می‌کنند که آیا نوسان اخیر نشان‌دهنده مرحله نهایی یک اصلاح گسترده‌تر است یا پیش‌درآمدی برای برگشت. بر اساس مشاهدات نمودار با استفاده از بازه زمانی چهار ساعته و روزانه، خوانش‌های دوره شاخص قدرت نسبی (RSI) کوتاه مدت زیر 40 و یک کانال قیمتی نزولی به سمت شرایط اشباع فروش اشاره دارد. در حالی که این عوامل ممکن است از بهبود تکنیکال حمایت کنند، افزایش موقعیت‌های باز فیوچرز و لیکویید شدن‌های مداوم همچنان عدم اطمینان را در مورد چشم‌انداز قیمت ETH ایجاد می‌کنند.

فعالیت نهنگ‌ها نشانه خروجی‌های قابل توجه است

اتریوم با فشار فروش تازه‌ای مواجه است زیرا داده‌های آن‌چین کاهش قابل توجهی در عرضه نگهداری شده توسط نهنگ‌ها را در طول ماه دسامبر برجسته می‌کند. بر اساس گفته تحلیلگر بلاک چین علی چارتز—که به دنبال کردن حرکات کیف پول نهادی با استفاده از داده‌های Santiment و Glassnode شناخته شده است—کیف پول‌های دارای بیش از 100,000 ETH، موقعیت ترکیبی خود را از 5.73 میلیون ETH در اوایل اکتبر به 5.61 میلیون ETH تا 1403/09/30 کاهش دادند. این تفاوت قیمت نشان‌دهنده کاهش خالص تقریباً 120,000 ETH است—که بر اساس سطوح قیمت اتریوم در آن زمان نزدیک به 360 میلیون دلار ارزش‌گذاری شده است.

بین 1403/07/18 و 1403/09/30، دارایی‌های نهنگ اتریوم 120,000 ETH (~360 میلیون دلار) کاهش یافت که منعکس‌کننده سودگیری احتمالی کوتاه مدت در میان تثبیت ETH نزدیک به 2,980 دلار است. منبع: Ali Martinez از طریق X

علی چارتز فروش را به عنوان یک تغییر مهم در ساختار بازار توصیف کرد، اگرچه او هشدار داد که این روند در یک هفته رخ نداده است، همانطور که برخی از پست‌های اجتماعی پیشنهاد کردند. کاهش به تدریج آشکار شد. "این امر نشان می‌دهد که برای دارندگان بزرگ چقدر دشوار است که موقعیت‌ها را بدون حرکت دادن بازار تخلیه کنند"، تحلیلگر اشاره کرد.

این کاهش در حالی رخ می‌دهد که قیمت فعلی ETH نزدیک به 2,980 دلار معامله می‌شود، که حدود 21٪ در طول ماه گذشته کاهش یافته است. بر اساس داشبوردهای جریان خالص صرافی بررسی شده در کنار نمودارهای قیمت، بازار ETH تحت فشار باقی می‌ماند در میان کاهش تقاضای معاملات اسپات، نرخ‌های تامین مالی بالاتر، و احساسات کلان اقتصادی محتاطانه.

نوسانات بازار معامله‌گران را در تلاش برای جهت‌گیری رها می‌کند

معامله‌گران خرده و دارندگان بلند مدت نیز نگرانی خود را در مورد نوسانات سریع قیمت ابراز کرده‌اند. یک معامله‌گر که تحت نام @manhhuynh2310 پست می‌کند، گفت که آن‌ها نزدیک به سطح 4,200 دلار وارد بازار شدند و از آن زمان نوسان تکراری را تحمل کرده‌اند. "من همیشه فکر می‌کردم که فقط یک نوسانات بازار نهایی قبل از معکوس شدن بازار وجود خواهد داشت"، پست می‌خواند، "اما در نهایت چهار بار در یک ماه نوسان کرد."

معامله‌گری که اتریوم را با قیمت 4,200 دلار خرید، اشاره کرد که به جای یک نوسانات بازار نهایی واحد قبل از برگشت بازار، قیمت چهار نوسانات بازار جداگانه را در یک ماه تجربه کرد. منبع: cryptonow از طریق X

به عنوان یک نمونه احساسات بازار، این نظر نشان‌دهنده ناامیدی در میان سرمایه‌گذاران کوچکتر است اما نباید به عنوان نماینده موقعیت‌یابی گسترده‌تر بازار در نظر گرفته شود.

تحلیل اخیر نمودار نشان می‌دهد که اتریوم در یک کانال نزولی از تقریباً 3,800 دلار به سمت 2,900 دلار در بازه زمانی روزانه حرکت می‌کند. در همان زمان، شاخص قدرت نسبی (RSI) نزدیک به 39 کاهش یافته است که نشانه شرایط اشباع فروش کوتاه مدت است. از نظر تاریخی، سطوح RSI زیر 40 در نمودار روزانه با برگشت‌های موقت در چرخه‌های گذشته همراستا بوده‌اند، اگرچه همه آن‌ها منجر به رالی‌های پایدار نشدند.

اگر خوانش فعلی RSI نگه دارد و قیمت بالای حمایت روند تثبیت شود، برگشت کوتاه مدت ممکن است. با این حال، خطرات نوسان مداوم همچنان اطمینان را محدود می‌کند.

اهرم بالا بی‌ثباتی را زیر سطح اضافه می‌کند

گزارش جداگانه از 99Bitcoins—یک پلتفرم آموزش کریپتو و تحقیقات بازار طولانی مدت—افزایش در قرار گرفتن در معرض مشتقات را برجسته می‌کند و سطوح اهرمی را در صرافی‌های اصلی به عنوان "بالاترین سطوح رکورد" توصیف می‌کند. پلتفرم اشاره می‌کند که اهرم بالا سرعت و مقیاس حرکات قیمت را افزایش می‌دهد، به ویژه در طول دوره‌های لیکویید شدن بالا.

معامله‌گری که موقعیت لانگ اهرم‌دار 700 میلیون دلاری در ETH و BTC داشت، 55 میلیون دلار در لیکویید شدن‌ها متحمل شد که تقریباً دو ماه از ~100 میلیون دلار سودهای تحقق نیافته را از بین برد و واقعیت‌های سخت اهرم کریپتو را برجسته کرد. منبع: Draxen از طریق X

این محیط هم فرصت و هم ریسک را معرفی می‌کند. اهرم بالا می‌تواند حرکات صعودی را تسریع کند اگر احساسات بازار تغییر کند، اما همچنین می‌تواند نتایج نزولی را بزرگ کند. داده‌های بررسی شده از نمودارهای لیکویید شدن Coinglass نشان می‌دهد که فروش‌های گذشته ناشی از رویدادهای اهرمی میلیاردها دلار در موقعیت‌های لانگ باز را در بازه‌های زمانی 24 ساعته پاک کرده‌اند.

علی‌رغم این پس‌زمینه، نهنگ‌ها نیز در هفته‌های قبل بیش از 218,000 ETH اضافه کردند که نشان‌دهنده موقعیت‌یابی مختلط در میان دارندگان بزرگ است. این ترکیب—خروجی‌ها از برخی کیف پول‌های بزرگ و انباشت در دیگران—منعکس‌کننده بی‌تصمیمی است نه یک فشار جهت‌دار یکپارچه.

از دیدگاه تحلیلی، افزایش موقعیت‌های باز فیوچرز و نسبت اهرمی برآورد شده بالا ممکن است وزن فوری‌تری نسبت به روندهای انباشت داشته باشند. اگر موقعیت‌های باز به شدت کاهش یابد، لیکویید شدن‌ها می‌توانند ارزش اتریوم را بیشتر تحت فشار قرار دهند.

دیدگاه‌های تکنیکال سیگنال‌های متناقض ارائه می‌دهند

متخصصان نمودار در مورد حرکت عمده بعدی تقسیم شده‌اند. برخی انتظار دارند که اتریوم ساختار صعودی را پس از بازپس‌گیری حمایت قطری در اوایل دسامبر از سر بگیرد. انحراف اخیر زیر حمایت خط روند نشان می‌دهد که اتریوم ممکن است اصلاح موج 4 را تکمیل کرده باشد و می‌تواند وارد مراحل اولیه پیشروی موج 5 شود.

اتریوم اصلاح موج 4 خود را نزدیک به 2,600 دلار تکمیل کرد، حمایت را بازپس گرفت و یک "تله خرسی" را شکل داد که می‌تواند منجر به حرکت صعودی موج 5 شود. منبع: sshussaini در TradingView

از منظر تکنیکال، ساختارهای نظریه موج الیوت تضمین‌های پیش‌بینی نیستند؛ بلکه به عنوان چارچوب‌های مبتنی بر الگو عمل می‌کنند که می‌توانند بافت را فراهم کنند اگر قیمت در محدوده‌های مورد انتظار واکنش نشان دهد. برای اینکه این سناریو حرکت کسب کند، اتریوم احتمالاً باید حمایت را بالای مرز پایین کانال قیمتی حفظ کند و بالای مقاومت محلی نزدیک به 3,050 دلار شکست ایجاد کند.

دیگران سیگنال‌های نزولی را در بازه‌های زمانی کوتاه‌تر مشاهده می‌کنند، از جمله شکست سر و شانه و یک پرچم نزولی در حال توسعه. این الگوها، اگر تأیید شوند، معمولاً نشانه ادامه روند هستند نه معکوس شدن. کاهش احتمالی به سمت حمایت قوی‌تر نزدیک به سطح 2,600 دلار نشان می‌دهد که فشار نزولی بر اتریوم همچنان قابل اجرا باقی می‌ماند. با توجه به همزیستی سیگنال‌های متضاد، هیچ الگوی واحدی در حال حاضر غالب نیست. جهت بعدی بازار ممکن است بیشتر به جریان‌های نقدینگی و تغییرات اهرمی بستگی داشته باشد تا مدل‌های شکست ساختاری به تنهایی.

چشم‌انداز قیمت اتریوم

تحلیلگران که قیمت اتریوم را دنبال می‌کنند، محیط را به عنوان خنثی محتاطانه توصیف می‌کنند. از یک طرف، خوانش‌های اشباع فروش، تقویت حمایت بلند مدت، و برگشت‌های قبلی پس از خروجی‌های نهنگ می‌توانند از بهبودی حمایت کنند. از طرف دیگر، نوسان مداوم، کاهش حجم اسپات، و موقعیت‌یابی اهرم بالا موانع باقی می‌مانند.

اتریوم در زمان انتشار در حدود 2,974.85 معامله می‌شد، 0.20٪ در 24 ساعت گذشته کاهش داشت. منبع: قیمت اتریوم از طریق Brave New Coin

در حال حاضر، معامله‌گران به نظر می‌رسد بر این موضوع متمرکز شده‌اند که آیا اتریوم می‌تواند حمایت را بالای مرز پایین کانال قیمتی نزولی خود حفظ کند. ثبات بالای منطقه 2,900-3,050 دلار می‌تواند تلاش‌ها برای آزمایش مجدد سطوح مقاومت را تشویق کند، در حالی که شکست ممکن است لیکویید شدن‌های بیشتری را برانگیزد.

اتریوم همچنان در حدود 2,980 دلار در زمان انتشار شناور است—که منعکس‌کننده ترکیبی پیچیده از عوامل تکنیکال، احساسی، و ساختاری است که احساسات بازار را شکل می‌دهند. در حالی که شرایط اشباع فروش می‌توانند از برگشت تسکین حمایت کنند، تحلیلگران بر احتیاط تأکید می‌کنند به دلیل قرار گرفتن در معرض اهرم بالای مداوم و نقدینگی کم در بازارهای اسپات.