همه اقدامات به سمت بهبود بیت کوین اشاره دارند – آیا خرس‌ها کوتاه خواهند آمد؟

ارزهای دیجیتال بیشتر از طلا عقب افتادند، که روز دوشنبه به اوج قیمت تازه‌ای رسید و شکاف رو به رشدی بین این دو کلاس دارایی را برجسته کرد.

قیمت فلز گرانبها برای ناظران بازار به اوج قیمت جدیدی رسید، پس از اینکه برای اولین بار از 5,000 دلار فراتر رفت. در مقابل، ارز دیجیتال بیت کوین با تخفیف شدیدی نسبت به اوج قیمت‌های قبلی خود فروخته می‌شد و برای حفظ شتاب خود تلاش می‌کرد.

افزایش چشمگیر تقاضا برای دارایی‌های امن باعث شد قیمت طلا به شدت افزایش یابد. در اوج قیمت رکورد خود روز دوشنبه، قیمت‌ها به 5,110 دلار به ازای هر اونس رسید، پس از اینکه برای اولین بار در این جلسه از 5,000 دلار عبور کرد.

با افزایش اخیر به سطوح بالاتر از 107 دلار به ازای هر اونس، نقره نیز بدون شک توجه بیشتری را به خود جلب کرده است.

برخی در بازار به تنش‌های ژئوپلیتیکی رو به افزایش و صحبت‌ها درباره اقدامات تجاری سخت‌تر به رهبری رئیس‌جمهور آمریکا دونالد ترامپ به عنوان علل افزایش فعلی اشاره کرده‌اند.

حمایت مداوم از خریدهای بانک مرکزی و ضعیف شدن دلار، جذابیت فلزات را برای خریداران در سراسر جهان افزایش داده است.

در زمان‌های افزایش ریسک، سرمایه‌گذاران برای قرار دادن پول خود در چیزهایی که امن به نظر می‌رسیدند، عجله کردند که نقدینگی را در برخی مناطق کاهش داد.

ارز دیجیتال بیت کوین عقب مانده است

ارز دیجیتال بیت کوین به طور قابل توجهی از اوج قیمت خود بالاتر از 126,000 دلار عقب نشینی کرده و اکنون در میانه 80,000 دلار معامله می‌شود.

برخی از دارندگان آلفا کریپتو به طور قابل درک نگران اخبار اخیری هستند که نشان می‌دهد ارزش آن حدود 30% کمتر از اوج خود است که در اکتبر 2025 (مهر 1404) به دست آمد.

ارز دیجیتال برتر به طور کلی به عنوان پتانسیل رشد یا تلاش سفته‌بازانه دیده می‌شود که مردم امنیت در شمش طلا را جستجو می‌کنند. هنگامی که بازار در حال انقباض است، این تفاوت در استراتژی بین دارایی‌های مختلف برای سرمایه‌گذاران کاملاً واضح می‌شود.

چندین صندوق سرمایه‌گذاری در بیت کوین را کاهش داده‌اند که نشان‌دهنده حرکت از استراتژی‌های پرخطر است. کارشناسان و بازیگران بازار با تصمیمی آشکار مواجه شدند: یا به دنبال ثبات باشند یا آشفتگی را بپذیرند.

هنگامی که سرمایه‌گذاران نگران آینده هستند، پول آن‌ها به پناهگاه‌های امنی مانند دولت و بازار سهام می‌رود. بسیاری به دنبال امنیت در دارایی‌های پایدارتر بوده‌اند زیرا حدس و گمان به دلیل شرایط دشوار بازار افزایش یافته است.

این احساس فوریت در بین کسانی که مسئول مدیریت پرتفوی خود هستند به دلیل نگرانی‌ها در مورد تعارض احتمالی بودجه دولت آمریکا و اعلام‌های تعرفه اخیر تشدید شده است.

معاملات آتی(فیوچرز) و اختیارات معامله نشان‌دهنده استراتژی محتاطانه‌تری است، زیرا نرخ‌های اوراق قرضه و شاخص‌های نوسانات برای افزایش جذابیت طلا هماهنگ می‌شوند.

ناظران چشم‌انداز مالی چندین شاخص حیاتی را از نزدیک زیر نظر دارند، مانند نوسانات در دلار، اقداماتی که توسط بانک‌های مرکزی برجسته انجام می‌شود و تنش‌های سیاسی نوظهور در آمریکا، که همه می‌توانند سطوح بالا را در بخش فلزات حفظ کنند.

اخبار نظارتی، انتقالات کیف پول اصلی و مکانیک شبکه احتمالاً بر نگرش کلی نسبت به ارز دیجیتال بیت کوین تأثیر خواهد گذاشت.

معامله‌گرانی هستند که به دنبال نوسانات بالا و پایین هستند.

ارزهای دیجیتال، به گفته برخی تحلیلگران، ممکن است بازیابی عظیمی را ببینند زمانی که اشتهای ریسک بازگردد. با این وجود، این نتیجه احتمالی هنوز مشخص نیست و به تعدادی از رویدادهای سیاست و اقتصاد کلان بستگی دارد.

آیا سقوط دلار ارز دیجیتال را تقویت می‌کند؟

ناظران چشم‌انداز مالی دلار آمریکا را از نزدیک زیر نظر دارند زیرا کاهش دیگری را تجربه می‌کند. نگرانی‌ها در مورد اقدامات احتمالی در ین در حال افزایش است زیرا شاخص دلار به پایین‌ترین حد چهار ماهه خود می‌رسد.

حدس و گمان قابل توجهی در مورد اینکه آیا کاهش اخیر ارزش دلار می‌تواند افزایش قیمت ارز دیجیتال بیت کوین را آغاز کند وجود دارد، زیرا روندهای گذشته نشان می‌دهد که کاهش در دلار اغلب با افزایش قابل توجهی در ارزش ارز دیجیتال بیت کوین مرتبط است.

شاخص دلار آمریکا به پایین‌ترین حد تقریباً 96.7 رسید که پایین‌ترین نقطه آن در بیش از چهار ماه است. دلار ضعیف‌ترین عملکرد خود را از سال 2017 نشان داده است و کاهشی بیش از 15% از اوج خود در سال 2022 را تجربه کرده است.

اغلب یک رابطه معکوس بین ارز دیجیتال بیت کوین و دلار آمریکا وجود دارد. شرایط برای دارایی‌های پرخطر مانند ارز دیجیتال بیت کوین تمایل دارند هنگامی که دلار در ارزش کاهش می‌یابد بهبود یابند.

ارز دیجیتال بیت کوین در سال 2017 به روند صعودی باورنکردنی رفت و از 200 دلار به تقریباً 20,000 دلار صعود کرد - افزایش فوق‌العاده 100% - که در طی آن شاخص دلار کاهش قابل توجهی را مشاهده کرد.

تنظیمات تجاری اکنون مشابه است.

رابطه بین ارز دیجیتال بیت کوین و ین به سطوح بی‌سابقه‌ای رسیده است. با توجه به پتانسیل ین برای قدرت به دلیل مداخله، ارز دیجیتال بیت کوین نیز می‌تواند حمایت را در این شرایط تجربه کند.

مداخلات گذشته شامل ین منجر به نوسانات قابل توجهی در ارزش ارز دیجیتال بیت کوین شده است، از جمله کاهش چشمگیر 29% در یک هفته و به دنبال آن افزایش سریع 100% که در نهایت قیمت آن را چهار برابر کرد.

پس از افتتاحیه وال استریت روز دوشنبه، کارشناسان ارزیابی کردند که تقاضای اساسی "دست نخورده" باقی مانده است که منجر به بازگشت در ارز دیجیتال بیت کوین شد که از مرز 88,000 دلار فراتر رفت.

پس از رسیدن به پایین‌ترین حد جدید 86,000 دلار در سال 2026، ارز دیجیتال بیت کوین با هدف حفظ بازیابی خود است، با غیرقابل پیش‌بینی بودن زیادی در چندین صنعت، بازیگران بازار برای روندهای نزولی بیشتر آماده می‌شوند.

طبق تحقیقات اخیر، تقاضای ارز دیجیتال بیت کوین هنوز کاملاً قوی است.

طبق آخرین اعداد از TradingView، قیمت ارز دیجیتال بیت کوین به طور پیوسته از پایین‌ترین حد جدید برای سال که در نزدیکی پایان هفته گذشته به دست آمد، بالا می‌رود.

معامله‌گران شک داشتند که آیا بازگشت روز دوشنبه ادامه خواهد یافت پس از اینکه یک کندل هفتگی بی‌حال نگرانی‌ها در مورد کاهش‌های احتمالی بیشتر در محیط ارز دیجیتال را ایجاد کرده بود.

همچنین، ریسک برای رمز ارزهای داغ تعطیلی احتمالی دولت است زمانی که بودجه موقت فعلی در آمریکا در پایان هفته تمام می‌شود.

جدای از نگرانی‌های اقتصاد کلان، از جمله کاهش دلار، رویدادها در ژاپن، تعرفه‌های تجاری آمریکا و جلسه قریب‌الوقوع فدرال رزرو در میان رویارویی با دولت.

کارشناسان، با این حال، اعتماد قوی خود را به قدرت اساسی ارز دیجیتال بیت کوین ابراز می‌کنند.

ارز دیجیتال بیت کوین جذابیت خود را حفظ کرد حتی اگر در مقایسه با سهام و سایر سرمایه‌گذاری‌ها، در کنار چالش‌های اقتصادی مختلف، عملکرد ضعیف‌تری داشت.

بازگشتی که روز دوشنبه مشاهده شد، پس از کاهش قابل توجه، نشان می‌دهد که هنوز یک پایه قوی از تقاضا در بازار باقی مانده است.

خروجی‌های عمیق نیاز به معکوس شدن سریع‌تر دارند

داده‌های CoinShares نشان می‌دهد که محصولات سرمایه‌گذاری شامل دارایی‌های دیجیتال بدترین خروجی هفتگی از اواسط نوامبر 2025 (اواسط آبان 1404) را با 1.73 میلیارد دلار مشاهده کردند.

همراه با مسائل بازار بزرگ‌تر و کاهش قیمت در رمزارزهای باب روز، تغییر قابل توجهی در روحیه سرمایه‌گذار وجود داشته است، همانطور که توسط خروجی‌های اخیر دیده می‌شود.

افزایش چشمگیر قیمت طلا، که از 5,000 دلار فراتر رفت، به نظر می‌رسد جریان پول نقد را تسریع کرده است زیرا مردم امنیت را در این دارایی پایدار جستجو کردند.

در طول این دوره، ارز دیجیتال بیت کوین بزرگ‌ترین برداشت سریع هفتگی از اواسط نوامبر سال گذشته را ثبت کرد - مجموعاً 1.09 میلیارد دلار.

یک تغییر مشخص از ورودی‌های مشاهده شده در اوایل سال 2026 به بازخرید خالص صدها میلیون دلار در ETF اسپات ارز دیجیتال بیت کوین آمریکا در چند هفته گذشته وجود داشته است، طبق آخرین داده‌ها.

در پایین‌ترین حد هفته گذشته حدود 87,800 دلار، به نظر می‌رسید که بازیگران نهادی سود بیشتری می‌گرفتند.

آلتکوین بیشتر رنج می‌برند

اتریوم، دومین ارز دیجیتال بزرگ از نظر ارزش بازار، شاهد برداشت 630 میلیون دلار بود که نشان می‌دهد محبوبیت آن در حال کاهش است.

با کاهش ETH به زیر مرز 3,000 دلار - یک معیار حیاتی برای احساسات مطلوب بازار - برداشت‌ها آغاز شد.

در حالی که نشانه‌هایی از تجمع توسط سرمایه‌گذاران بزرگ وجود دارد، شرایط فعلی بازار احتمال کاهش‌های بیشتر را نشان می‌دهد و قیمت‌ها به زیر 2,700 دلار کاهش یافته است.

تنظیمات فنی فعلی شکننده است، به گفته کارشناسان، و می‌تواند باعث کاهش‌های بیشتر شود که روند خروج وجوه را بسیار بدتر می‌کند.

خروجی‌های 18.2 میلیون دلاری XRP، یکی از توکن های با کیفیت بالا، را تحت تأثیر قرار داد و فشار روزافزون بر دارایی را اضافه کرد که در پایین‌ترین حد اخیر خود گیر کرده است.

با وجود کاهش قیمت‌های SOL به 118 دلار در میان ضعف کلی بازار، سولانا با جلب 17.1 میلیون دلار در ورودی‌ها برجسته شد.

تکنیکال‌ها چه نشان می‌دهند؟

نمای کلی تحلیل تکنیکال ارز دیجیتال بیت کوین TradingView، که شامل داده‌های کلیدی از میانگین‌های متحرک، اسیلاتورها و محورها است، به سیگنال فروش اشاره کرد.

در حالی که شاخص‌های فرعی کوتاه‌مدت تحت معیار اسیلاتورها موضع خنثی را منعکس کردند، معیارهای میانگین متحرک بلندمدت به سیگنال فروش قوی اشاره کردند.

به طور جداگانه، تحلیل کلی الگوریتمی InvestTech امتیاز منفی به ارز دیجیتال بیت کوین داد، از جمله توصیه آن‌ها برای یک تا شش هفته.

InvestTech گفت: "سرمایه‌گذاران قیمت‌های پایین‌تر را در طول زمان برای خروج از ارز دیجیتال بیت کوین پذیرفته‌اند و ارز در کانال روند نزولی در میان‌مدت تا بلندمدت است. روندهای نزولی نشان می‌دهد که ارز توسعه منفی و کاهش علاقه خرید در بین سرمایه‌گذاران را تجربه می‌کند. قیمت از کف 88,604 دلار یک الگوی مستطیل عبور کرده است."

تحقیق اضافه کرد: "یک شکست قطعی سیگنال کاهش بیشتر به 80,705 دلار یا کمتر خواهد داد. توکن در حال نزدیک شدن به حمایت در 86,000 دلار است که ممکن است واکنش مثبتی بدهد. با این حال، یک شکست به پایین از طریق 86,000 دلار یک سیگنال منفی خواهد بود. ارز به طور کلی از نظر فنی برای میان‌مدت تا بلندمدت منفی ارزیابی می‌شود."

در قلب همکاری TradFi-DeFi در Money20/20 Asia 2026 باشید.

آیا به دنبال ایجاد مشارکت با بانک‌ها و فین‌تک‌ها هستید؟ برای گسترش به بازارهای جدید در سراسر آسیا، یا برای تأمین مالی از سرمایه‌گذاران درجه یک؟ این آوریل، دنیای دارایی‌های دیجیتال، بلاک چین اتریوم و Web3 با بزرگ‌ترین بازیگران در اکوسیستم مالی APAC در Money20/20 Asia 2026 و منطقه 'Intersection' کاملاً جدید آن، همراه با صحنه محتوای اختصاصی، ویترین نوآور TradFi-Defi و فضاهای شبکه‌سازی منتخب همگرا می‌شود. از غول‌های بانکی سنتی گرفته تا نوآوران غیرمتمرکز، رهبران سرمایه خصوصی و مخل‌کنندگان فین‌تک پیشرفته، اینجا جایی است که آن‌ها برای ایجاد مشارکت، ایجاد گفتگو و شکل‌دهی به آینده امور مالی ملاقات می‌کنند. بلیط‌ها با نرخ‌های زودهنگام تا 30 ژانویه (10 بهمن 1403) موجود است.