NYSEが24時間365日取引と即時決済を実現するトークン化証券プラットフォームをローンチ

TLDR:

• NYSEのプラットフォームは、ブロックチェーンとステーブルコイン資金調達を利用して、即時決済による継続的な取引を可能にします。
• トークン化された株式は、ガバナンスと配当権を維持しながら、従来の証券との代替性を保持します。
• ICEは、BNYとCitiと協力して、24時間体制での運用のために清算機関全体でトークン化された預金をサポートします。
• プラットフォームは、規制当局の承認を待ちながら、NYSEのPillarマッチングエンジンとマルチチェーン決済を組み合わせています。

ニューヨーク証券取引所は、ブロックチェーンネットワーク上でトークン化された証券の取引と決済に特化したプラットフォームを構築する計画を明らかにしました。

規制当局の承認待ちであるこの取り組みは、従来の市場インフラがデジタル資産領域へ大きく拡大することを示しています。

このプラットフォームは、NYSEのPillarマッチングエンジンとブロックチェーンベースの取引後システムを活用し、24時間体制の運用と即時決済機能を実現します。

ブロックチェーンインフラストラクチャによる24時間取引運用

NYSEプラットフォームは、従来の証券取引にいくつかの運用上の変更をもたらします。取引は従来の市場時間なしで継続的に運用されます。

決済は標準的な2日間のサイクルに従うのではなく、即座に行われます。さらに、投資家は株式数ではなくドル金額で注文を出すことができます。システムは取引のためのステーブルコイン資金調達メカニズムを受け入れます。

プラットフォームの技術アーキテクチャは、実績のある取引所技術と分散型台帳技術を組み合わせています。

NYSEのPillarマッチングエンジンが注文執行を処理し、ブロックチェーンネットワークが決済と保管機能を管理します。

この設計は柔軟性のために複数のブロックチェーンネットワークをサポートします。このハイブリッドアプローチは、デジタル資産機能を組み込みながら、確立された取引プロトコルを維持します。

新しい取引所でのトークン化された株式は、従来発行された証券との代替性を維持します。株主は標準的な企業ガバナンス権と配当受給権を保持します。

プラットフォームは、デジタルトークンとしてネイティブに発行された証券もサポートします。提案された市場構造の下で、すべての適格なブローカー・ディーラーが差別のないアクセスを受けます。

証券を超えた清算インフラの進化

NYSEの親会社であるインターコンチネンタル取引所は、清算業務全体にわたってデジタル戦略を拡大しています。同社は継続的な取引サイクルに対応するために清算機関ネットワークを準備しています。

ICEは、エネルギー商品やクレジット・デフォルト・スワップの施設を含む、世界中で6つの清算機関を運営しています。これらの機関は年間数兆ドルの取引を処理しています。

BNYとCitiは、清算機関全体でトークン化された預金システムについてICEと協力しています。これらの取り決めにより、清算メンバーは従来の銀行営業時間外に資金を移動できます。

証拠金要件は、異なるタイムゾーンと管轄区域にわたって満たすことができます。トークン化された担保資産フレームワークは、従来の決済ウィンドウの運用上の制約に対処します。

NYSEグループの社長であるリン・マーティンは、取引所が「比類のない保護と高い規制基準に基づいた、完全なオンチェーンソリューションに向けて業界をリードしている」と述べました。

マーティンは、このアプローチがデジタルの未来の要求に応えながら「信頼と最先端技術を融合させる」ことを目指していると指摘しました。ICEの戦略的イニシアチブ担当副社長であるマイケル・ブラウグランドは、トークン化された証券のサポートを「オンチェーン市場インフラを運用するICEの戦略における重要なステップ」と説明しました。

トークン化された証券プラットフォームは、ローンチ前に規制当局の審査を待っています。承認と運用展開のタイムラインは未定のままです。

この取り組みは、ブロックチェーン統合を通じて資本市場インフラを近代化するICEの広範な戦略の1つの要素を表しています。

NYSEが24時間取引と即時決済を備えたトークン化証券プラットフォームをローンチという投稿は、Blockonomiに最初に掲載されました。