CME dezvoltă primul contract futures pentru pământuri rare din lume, astfel încât companiile să se poată proteja împotriva volatilității prețurilor NdPr

CME se pregătește să lanseze un nou contract futures care ar putea ajuta companiile de vehicule electrice și contractorii militari să facă față fluctuațiilor nebunești ale costului neodimului și praseodimului.

Aceste metale sunt utilizate împreună în magneții care alimentează motoarele vehiculelor electrice, avioanele de luptă, dronele și turbinele eoliene. În prezent, nu există o modalitate adecvată de protecție împotriva creșterilor bruște de preț, iar aceasta este o problemă uriașă pentru companiile care încearcă să planifice sau să obțină finanțare.

China controlează 90% din pământurile rare procesate din lume. Acest control a îngreunat lansarea proiectelor în țările occidentale. Băncile nu doresc să investească în minerit sau procesarea pământurilor rare deoarece nu au cum să prevadă prețurile, iar producătorii nu pot asigura veniturile.

Ideea CME este de a oferi pieței un instrument pentru a se proteja în sfârșit împotriva acestui lucru. Intercontinental Exchange explorează și acest spațiu, dar două surse spun că este mult în urmă.

CME plănuiește un contract futures pe magneți NdPr

CME dorește să creeze un contract care combină atât neodimul, cât și praseodimul. Cele două sunt de obicei vândute împreună și sunt esențiale pentru fabricarea magneților permanenți. Acești magneți alimentează tot felul de mașini, de la mașini Tesla la echipamente militare.

O persoană apropiată de situație ar fi spus: "Este o piesă cheie lipsă din puzzle pentru industrie în acest moment."

Planul este încă în dezvoltare. Nu s-a luat încă nicio decizie oficială. O problemă este că piețele de pământuri rare sunt mici și nu sunt tranzacționate mult. Acest lucru face dificilă construirea unei piețe mari de futures. Dar CME a reușit deja cu litiul și cobaltul, care sunt acum utilizate pentru a proteja metalele pentru baterii în lanțurile de aprovizionare pentru vehicule electrice.

Calendarul se aliniază cu mișcări mai mari din partea guvernului SUA. Chiar săptămâna trecută, SUA a lansat o alianță comercială axată pe minerale critice și a adăugat 12 miliarde de dolari la stocul său de minerale, care include pământuri rare.

În iulie, Washington a semnat, de asemenea, un acord de mai multe miliarde de dolari cu MP Materials, oferind guvernului o participație de 15% în companie și stabilind un preț minim bazat pe NdPr.

China controlează prețurile și piața rămâne instabilă

În acest moment, toate prețurile pământurilor rare sunt încă stabilite în China. Indicii de la Fastmarkets, Benchmark Mineral Intelligence și Shanghai Metals Market sunt standardul pentru stabilirea prețurilor NdPr. Aceste prețuri au fost orice altceva în afară de stabile.

Conform SMM, prețurile NdPr au crescut cu 40% în 2026, atingând cel mai înalt nivel din iulie 2022. Dar au scăzut și cu 50% de la începutul lui 2022 până în mai 2023.

China are două burse spot pentru pământuri rare: Ganzhou Rare Metal Exchange și Baotou Rare Earth Products Exchange. Guangzhou Futures Exchange dorește, de asemenea, să lanseze futures pe pământuri rare în viitor. Benchmark Mineral Intelligence a început să arate prețurile pământurilor rare în Europa și America de Nord, dar acele piețe sunt încă destul de subțiri.

În afara Chinei, minele de pământuri rare sunt blocate. Majoritatea nu pot obține finanțare deoarece nu există o previziune stabilă a prețurilor și nicio modalitate de a proteja riscul.

Contractele futures ar rezolva ambele probleme. Marii cumpărători de magneți, precum producătorii de vehicule electrice, ar putea fixa prețurile magneților în loc să ghicească în fiecare trimestru.

La începutul acestei luni, CME a raportat o finalizare puternică a anului. Volumul zilnic a atins un record de 27,4 milioane de contracte, în creștere cu 7,5%, iar profitul din trimestrul patru a depășit așteptările.

Dacă contractele futures pe pământuri rare devin active, ar urma aceeași cale ca litiul și cobaltul: o piață mică astăzi, dar una pe care companiile o pot folosi în sfârșit pentru a se proteja de controlul Chinei.

Fii văzut acolo unde contează. Fă publicitate în Cryptopolitan Research și ajunge la cei mai ascuțiți investitori și constructori din cripto.