Morgan Stanley își alege acțiunile hardware de top pentru 2026 — Seagate și Western Digital intră în selecție

TLDR

• Morgan Stanley a desemnat Seagate și Western Digital drept acțiuni de top în sectorul hardware IT, citând cheltuielile pentru centre de date și AI ca factori cheie
• Acțiunile Western Digital au crescut cu 489% în ultimul an, alimentate de o creștere de 28% a veniturilor și marje brute record de 46,1%
• Veniturile din T2 AF2026 au atins 3,02 miliarde dolari, în creștere cu 25% de la an la an, cu capacitatea de producție pentru 2026 complet rezervată de hyperscaleri
• Western Digital a vândut o participație de 3,17 miliarde dolari în SanDisk în februarie 2026 și a folosit veniturile pentru a achita datoria pe termen lung
• Acțiunea s-a retras de atunci cu aproximativ 16% de la maximul său pe 52 de săptămâni, în urma unei vânzări mai ample în sectorul tehnologic

Western Digital a fost una dintre acțiunile cu cele mai bune performanțe din sectorul hardware în ultimul an. Acțiunile companiei au crescut cu aproximativ 489% între martie 2025 și martie 2026, urcând de la 44 dolari la 259 dolari.

Această creștere a fost determinată de o creștere puternică a veniturilor și marje de profit în expansiune. Veniturile totale au crescut cu 28% la 10,73 miliarde dolari, în timp ce marja venitului net a sărit de la 15% la 35,4%.

Morgan Stanley a desemnat recent Western Digital și Seagate Technology drept acțiunile sale de top în hardware IT. Banca a indicat cheltuielile pentru infrastructura AI și extinderea centrelor de date cloud ca fiind principalele motive din spatele ambelor selecții.

Western Digital Corporation, WDC

Seagate a raportat venituri din trimestrul al doilea fiscal de 2,83 miliarde dolari, cu câștiguri pe acțiune de 3,11 dolari, ambele depășind estimările analiștilor. În urma acestor rezultate, Cantor Fitzgerald și-a ridicat prețul țintă pentru companie.

Pentru Western Digital, Morgan Stanley a evidențiat încrederea tot mai mare în cheltuielile de capital AI ca fiind un factor principal. Analiștii au semnalat, de asemenea, îngrijorări cu privire la prețurile memoriei și volatilitatea recentă a acțiunilor ca factori pe care investitorii ar trebui să îi urmărească.

Cererea AI stimulează creșterea hardware

Al doilea trimestru fiscal 2026 al Western Digital a înregistrat venituri de 3,02 miliarde dolari, în creștere cu 25% de la an la an. Creșterea a provenit în mare parte de la hyperscaleri — companii mari de cloud — care cumpără hard disk drive-uri de mare capacitate la scară largă.

Compania a raportat o marjă brută non-GAAP record de 46,1% în acel trimestru. Acest rezultat reflectă eficiența operațională crescută după ce Western Digital a separat activitatea sa de stocare flash cu marjă mai mică.

Western Digital a autorizat, de asemenea, un nou program de răscumpărare de acțiuni de 4 miliarde dolari în februarie 2026. Compania a generat 599 milioane dolari în fluxul de numerar liber în T1 AF2026 pentru a susține acest plan.

Modificări ale bilanțului și retragerea acțiunii

În februarie 2026, Western Digital a vândut o participație de aproximativ 3,17 miliarde dolari în SanDisk. Compania a folosit aceste venituri pentru a achita datoria pe termen lung, ceea ce S&P Global Ratings a recunoscut atunci când a îmbunătățit ratingul de credit al Western Digital la BBB-.

Atât Morgan Stanley, cât și Cantor Fitzgerald și-au ridicat prețurile țintă pentru Western Digital în urma acestor evoluții.

În ciuda fundamentelor solide, acțiunea Western Digital s-a retras cu aproximativ 16% de la maximul său pe 52 de săptămâni. Analiștii indică o vânzare mai amplă în sectorul tehnologic și incertitudinea în jurul vânzării participației SanDisk ca factori care contribuie.

Capacitatea de producție a Western Digital pentru 2026 pentru hard disk drive-uri este raportată ca fiind complet rezervată de clienții hyperscaler.

Postarea Morgan Stanley Picks Its Top Hardware Stocks for 2026 — Seagate and Western Digital Make the Cut a apărut pentru prima dată pe CoinCentral.